Avkastning (SEK)
Översikt
Fonden är aktivt förvaltad och placerar i aktier och aktierelaterade instrument utgivna av små och medelstora företag med säte i Sverige eller som handlas på en reglerad marknad i Sverige, vars marknadsvärde vid investeringstillfället inte överstiger marknadsvärdet för det största bolaget i fondens jämförelseindex. Om vi anser att det är till fördel för andelsägarna placerar fonden även i större företag och/eller i onoterade företag.
För denna fond gäller fondbolagets Utökade exkluderingskriterier. För uppgift om branscher som fonden väljer bort, se fliken Fördjupad information.
Fonden redovisas som artikel 8 i enlighet med SFDR (EU:s förordning 2019/2088 om hållbarhetsrelaterade upplysningar inom den finansiella sektorn).
Total avgift
1,71%
Risk
Medelhög risk (5 av 7)
Hållbarhetsnivå
SFDR
Artikel 8 - Främjar miljö och sociala egenskaper
Fondbetyg
Betyg 1 av 5
Fondförvaltare
Christian Brunlid
Förvaltat fonden sedan 2007-05-02
Har varit i branschen sedan 1998-01-01
Förvaltarkommentar tredje kvartalet 2025
Fonden sjönk med 5,6% under kvartalet, vilket var svagare än jämförelseindex, SIX SRI Sweden 200 Small Cap Gross Index, som minskade med 1,3%. Nedgången förklaras av svaga halvårsrapporter i kombination med enstaka bolagshändelser, vilket bidrog till både indexnedgången och fondens svaga relativa utveckling.
Ett bolag som utvecklades särskilt svagt var djurvårdsbolaget Vimian, där ett oväntat vd-byte fick aktien att falla med cirka en tredjedel av sitt börsvärde. Trots det överraskande beskedet bedömer vi att kursreaktionen är överdriven, särskilt i ljuset av att bolagets vinstprognoser snarare har justerats upp sedan rapporttillfället.
Fondens utveckling har även tyngts av kursfallet i mjukvarubolaget Truecaller, som tappat cirka 40% sedan sommaren. Bolaget har en stor del av sina intäkter i Indien, vilket innebär att den senaste tidens förstärkning av den svenska kronan har påverkat vinsterna negativt i SEK. Underliggande verksamhet utvecklas dock fortsatt starkt. Övriga större negativa bidragsgivare till fondens relativa avkastning utgörs till stor del av medelstora tillväxtbolag, och vi noterar med viss förvåning den snabba uppgången i riskpremien för denna typ av bolag.
Det bolag som bidrog mest positivt till fondens avkastning under kvartalet var Boliden, där kraftigt stigande metallpriser – framför allt koppar och guld – lyfte aktien.
Under kvartalet har fonden sålt hela sitt innehav i NCC samt fastighetsbolaget Intea. Likviden har delvis investerats i nischbanken Noba, som noterades på Stockholmsbörsen den 26 september och därefter stigit med cirka 30%. Fonden deltog som så kallad ankarinvesterare i samband med börsnoteringen av Noba.
Publicerad: 2025-10-07
Handelsinformation
NAV-kurs
2193,94 SEK (2026-04-02)Kursnotering och handel
Dagligen
Bryttid för handel
15:30
Pengar dras från kontot vid köp
Direkt
Syns på fonden vid köp
Nästa bankdag
Syns på kontot vid sälj
1 bankdag
Minsta startbelopp/köpbelopp
10 SEK
Minsta månadssparande
100 SEK
Tillgångsfördelning
100% av fondens innehav analyserat
Uppdaterat 2026-02-28
Branscher
99,70% av fondens innehav analyserat
Uppdaterat 2026-02-28
Stil
99,05% av fondens innehav analyserat
Uppdaterat 2026-02-28
Avgifter
Total avgift
1,71%
Förvaltningsavgift
1,50%
Andra kostnader
0,01%
Transaktionskostnader
0,20%
Res.relaterad avgift
-
Riskmått
Risk
Medelhög risk (5 av 7)
Total risk
16,38%
Total risk i index*
14,78%
Aktiv risk
3,13%
Informationskvot
−1,47
Sharpekvot
0,05
Sharpekvot i index*
0,37
Uppdaterat 2025-12-31
Årlig avkastning
| Utveckling | Fond | Index* |
|---|---|---|
| 2026 | −2,74% | 3,84% |
| 2024 | 8,13% | 7,73% |
| 2023 | 6,25% | 13,78% |
| 2022 | −40,91% | −31,23% |
| 2021 | 31,95% | 35,04% |
| Genomsn. avk. | Fond | Index* |
|---|---|---|
| 2 år | 2,55% | 5,76% |
| 3 år | 3,77% | 8,37% |
| 5 år | −2,72% | 3,40% |
| 10 år | 6,49% | 9,49% |
Beräknad på fondens månatliga slutkurs. Uppdaterat 2025-12-31
Fondfakta
Registreringsland
Sverige
Huvudkategori
Aktiefonder
Underkategori
Sverige, små-/medelstora bolag
Fondbolag
Handelsbanken Fonder AB
Förvaltare
Christian Brunlid
Fondens startdatum
1994-11-21
Andelsklassens startdatum
1994-11-21
Andelsklass
A1 SEK
Fondförmögenhet
13 428 MSEK
Valuta
SEK
Handelsvaluta
SEK
Instrumentgrupp
Okomplicerad
Värdepappersfond
Ja
ISIN
SE0000356065
Premiepension Ja/Nej
Ja (952010)
Klagomålsansvarig
Tobias Gerner (klagomal@handelsbanken.se)
Jämförelseindex
SIX SRI Sweden 200 Small Cap Gross Index